Nachdem die Aktienmärkte eine weltweite Konjunkturerholung im 3. Quartal durchspielen, kann auch der Euro gegenüber dem Dollar zulegen. Der sichere Hafen US Dollar scheint nicht mehr so nötig…
Im Vorfeld des G8 Treffen vom 8.-10. Juli 2009 wurde das Thema der Weltwährung von politischer Seite wieder auf den Tisch gebracht. Nicht nur China fordert die Ablösung des US-Dollars, auch Russland und andere Nationen machen sich für die Ablösung stark. http://acemaxx-analytics-dispinar.blogspot.com/2009/06/us-dollar-ablosung-durch-szr.html Mit z.Z. 64% Anteil an globalen Devisenreserven hat der Dollar zwar etwas an Einfluss verloren. Starke Bewegungen unter den Währungen der Industriestaaten blieben jedoch aus. Wie geht es nun weiter, wird der Euro weiter steigen?
Aus Wellensicht villeicht kurzfristig. Aber Vorsicht, dem Euro könnte ein Kursturz drohen. Hier kann ich Herberts Vermutungen unterstützen. Könnte die Realwirtschaft in den USA an Dynamik gewinnen und der Dollar neu zu Stärke kommen, oder sollte der US Dollar wieder als Sicherheitshafen dienen. Könnten Zinsmaßnahmen der Zentralbanken ein Comback des Greenback beflügeln?
Meine Analyse ist vor ca. einer Woche erstellt, wellentechnisch aber hoch aktuell. Man sieht eine wahrscheinliche ABC Korrektur seit Dezember 2008. Häufig besitzen die ersten beiden Wellen A und B der Korrektur 3 Teile ( hier als a,b,c gekennzeichnet ). Welle C erfolgt dann als 5-teiliger Impuls. Beeindruckend sind hier die erreichten Fibonacci Niveaus in Welle C. Häufig ändert der Kurs in Nähe der Fibonacci Retracements die Richtung, so dass eine 5 teilige Welle C entsteht. Das Fibonacci Niveau zieht den Kurs quasi an. Es könnte also in Bezug auf Welle B noch zu einer 100% Korrektur bei 1,48 kommen, muss aber nicht. Die 5. Welle in C besitzt nun auch schon ausgeprägte Strukturen. Der eingezeichnete Rückgang unter 1,20 kann jederzeit beginnen.
Im Chart hat sich ein erster Abwärtsimpuls auf Stundenbasis gebildet.
http://cues.trendgedanken.de/analysen/Euro%20Update.pdf
Ich warte nun ob das Niveau der Welle 4 sofort erreicht wird, oder ob sich in Welle 5 noch ein Abschlussmuster bildet.
Dann order ich einen Euro Dollar Short und gleichzeitig einen Euro GBP Long.
Zum Stöbern:
Hier wurde eine Fülle von Daten aus vielseitigen Quellen zusammengetragen:
http://www.nowandfutures.com/index.html
z.B. die Kursentwicklkung von Aktien in der Weimarer Republik.
Wenn Marc Faber von möglicher Hyperinflation spricht und man die Entwicklung der 1920er Jahre als Vorbild ansieht, müssten an den aktuellen DAX-Stand mindestens sechs Nullen gesetzt werden.
Der DAX stünde dann bei 5.000.000.000 Punkten.
Das ist das Risiko der Short Seller des Aktienmarktes 😉
Diese Grafik zeigt jedoch, dass eine weltweite Inflation zurzeit praktisch ausgeschlossen ist:
http://www.nowandfutures.com/key_stats.html#global_liquidity
Die globale Liquidität nimmt seit 2008 in rasantem Tempo ab.
Auch die Geldmenge M3 ist ins Stottern geraten:
http://www.nowandfutures.com/key_stats.html#m3b
@MS:VP6KP war nicht der Schein, welchen ich ursprünglich ordern wollte. Verkauf von 1300 St. zu 1,65. Die restlichen 700 bleiben.
Stop Loss: EURUS Short Basiswert: 143,30
Stop Loss: EURGBP Long Basiswert 0,84.
@Herbert: Nein, kein direktes Hedgen, oder sollte ich, falls ich mal ein Casino betreten würde, gleichzeitig auf Schwarz und Rot setzten?
Im Ernst, beide Währungspärchen ergeben ein ähnliches Kaufsignal auf Grund einer eventuell abgeschlossenen Korrektur. Dadurch habe ich 2 Chancen. Der Hintergrundgedanke ist, dass die beiden Währungscharts nicht unbedingt konvergieren. Ich bin davon überzeugt, dass die Kursbewegungen bei beiden aus fundamental völlig unterschiedlichen Gründen kommen. Wäre eine Großbank vom Finanzplatz London in die Knie gegangen, dürften die Folgen gravierend sein. Die Ratingagentur Standard & Poor´s hatte die Bonität Großbritaniens von „stabil“ auf „negativ“ herabgesenkt.
http://www.manager-magazin.de/geld/artikel/0,2828,626226,00.html
Natürlich wird ein Staat nur langsam dahinsiechen. Aber es könnte dann einmal heißen „Patient“ ( die Banken Unternehmen ) überlebt, der „Arzt“ tot.
In vielen Bereichen wie ÖL und Gas, Kupfer, Eisen, Uran sowie in weiten Teilen der landwirtschaftlichen Güter sind die USA Weltmarktführer. Auch in den Industriegütern Stahl, Chemie, Kraftfahrtzeuge, Elektronik und Konumgüter sind die USA führend. Also ein ganz anderes Profil als Großbritannien.
In diesem Zusammenhang villeicht ein Hedging.
Welche Überlegungen vor einem Trade von Bedeutung für mich sind, kann ich am folgenden Beispiel demonstrieren.
Der EURUSD Short, s.o.:
Ein mittel, -oder langfristiger Trend könnte durch einen Abwärtsimpulsbewegung ( müssen 5 Wellen sein ) beendet werden.
Wie im oben genannten Fall entwickelte sich dieser Abwärtsimpuls am 11. August.
http://cues.trendgedanken.de/analysen/Euro%20Update.pdf
Ich warte die Korrektur ab und steige in Welle C einer ABC Zigzag Korrektur ein. Im worst case stehen nun die Chancen 50:50, daß ich richtig liege.
Kritiker könnten sagen, da kann man auch an irgendeinem anderen Zeitpunkt einsteigen und hätte die gleichen Chancen. Richtig, aber ich habe nun genaue Kriterien, um schnell zu ermitteln, ob ich richtig liege. Hierbei dient die Überschneidungslinie Welle 1 und 4, hält diese, hat man einen zweiten Hinweis ( der 1. war der Abwärtsimpuls ). Nun fällt der Euro an das Startniveau der Korrekturbewegung, gleichzeitig Endpunkt des Abwärtsimpulses. Dreht der Kurs, bleibt alles offen. Die D-Linie dient als Stop Loss. Würde ich ein intensives trading bei dieser Position betreiben, so würde ich den Stop, sobald sich erste Strukturen in der Abwärtsbewegung zeigen, nachziehen. Steigt der Kurs wieder bleibt alles offen bis zum Stop Loss.
Fällt der Kurs nun unter 1,4085, dem Endpunkt des Abwärtsimpulses, übergeordnet Welle 1, wird sich der Abwärtsdruck mit hohem Volumen beschleunigen. Indikatoren können hierbei genaue Auskunft geben, was hinter den Kulissen passiert. Welle 3/C wäre bestätigt, Hinweis Nummer drei. Die Chancen sind nun deutlicher, falls 1,4085 unterschritten würden. Mit Sicherheit 70:30, um weiter bis auf 1,25 zu fallen. Dann muss man weiter sehen….
Stop Loss Cues Musterdepot EURUS Short auf 1,4260 Basiswert
Die Bewegung aufwärts im EuroUs verläuft mit laufenden Korrekturen, d.h. in Form von 335 Flat Korrekturen steigen die Kurse auch in der Korrektur. Das deutet auf Short Squeeze. Villeicht auch auf die Aktienindizes übertragbar.
Das folgende Interview mit William Black (en.wikipedia.org/wiki/William_K._Black) ist nicht schlecht. Ich stimme ihm zu, dass das Problem eigentlich in erster Linie die Art der Vergütung der Chefetagen ist. Solange diese variablen, an kurzfristige Ergebnisse angelegten Bonnies nicht gefixt werden, bekommen wir diese Sorte der Probleme immer wieder.
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